¿Crisis o robo generalizado a la clase trabajadora?

Agencias

El número de personas con unos activos financieros de al menos un millón de dólares (0,74 millones de euros), excluyendo la primera vivienda y los consumibles, se situó en España en 144.600 ciudadanos en 2012, un 5,4% más que en el año anterior, según el informe anual de la ‘Riqueza en el Mundo de 2013’ elaborado por RBC Wealth Management y Capgemini.

   A nivel global, la riqueza de los individuos con grandes patrimonios aumentó un 10% en 2012, hasta alcanzar la cifra récord de 46,2 billones de dólares (34,5 billones de euros), después de la caída del 1,7% del año anterior.

De acuerdo con la decimoséptima edición del informe, un millón de personas se unieron a la población mundial de individuos con grandes patrimonios, hasta alcanzar los 12 millones, lo que supone un aumento del 9,2%.

Por regiones, Norteamérica, que fue superada el pasado año por Asía-Pacífico, recuperó su posición en 2012 y se sitúo como la región con mayor número de grandes fortunas. En concreto, con una población de 3,73 millones de ciudadanos con grandes patrimonios, Norteamérica superó a Asia-Pacífico, que alcanzó los 3,68 millones de individuos ricos, mientras que su volumen de riqueza se situó en 12,7 billones de dólares (9,48 billones de euros), por encima de los 12 billones de dólares (8,95 billones de euros) en la región Asia-Pacífico.

Por su parte, América Latina fue la única región que no incrementó la población de millonarios en 2012 debido al lento crecimiento del PIB y los desafíos de los mercados de capital.

Respecto a las perspectivas de futuro, se prevé que la riqueza mundial de los grandes patrimonios crezca un 6,5% anual durante los próximos tres años, frente al crecimiento del 2,6% anual registrado desde el comienzo de la crisis financiera de 2008.

CAUTELA EN LAS INVERSIONES

No obstante, a pesar del récord de niveles de riqueza del pasado año, un 33% de los grandes patrimonios están más centrados en preservar su riqueza, frente al 26% que lo que buscan es su crecimiento. De este modo, un 30% de la riqueza de los grandes patrimonios optaron por efectivos y depósitos.

Por zonas geográficas, las diferencias regionales se muestran más claras en lo que se refiere a la renta variable, con un 37% de la cartera de los grandes patrimonios de Norteamérica, mientras que los grandes patrimonios en América Latina y Asia-Pacífico (excepto Japón) preferían inversión inmobiliaria, con un 30% y 25% de la cartera, respectivamente).

Información complementaria:

La riqueza financiera privada a nivel global, alcanzó los US$135,5 billones en 2012, es decir, creció 7,8%. El alza fue más elavada que en 2011 o 2010, cuando la riqueza mundial creció un 3,6% y 7,3%, respectivamente, según el informe anual de riqueza de The Boston Consulting Group: Maintaining Momentum in a Complex World: Global Wealth 2013.

Según el estudio, la riqueza durante el ejercicio anterior creció en todos las zonas del mundo. Las de crecimiento y que lo hicieron a cifras de dos dígitos fueron Asia Pacífico (menos Japón, que creció un 13,8%), Europa del Este, con un 13,2% y Latinoamérica, con un 10,5%. La riqueza también se incrementó considerablemente en las regiones del viejo mundo, aunque con cifras levemente más conservadoras: América del Norte (7,8%), Europa Occidental (5,2%) y Japón (2,4%), principalmente debido a la fuerte recuperación en los mercados de valores en la mayoría de los países, sobre todo en la segunda mitad del año. La riqueza en Medio Oriente y África ha experimentado un crecimiento de casi dos dígitos (9,1%).

Las regiones del nuevo mundo representarán casi el 70% del crecimiento de la riqueza privada mundial en los próximos cinco años.

1. Millonarios. El número total de hogares millonarios llegó a 13,8 millones a nivel mundial en 2012, ó 0,9% de todos los hogares. Estados Unidos registró la mayor cantidad de hogares millonarios (5,9 millones), seguido por Japón (1,5 millones) y China (1,3 millones). China superará a Japón en 2013. La mayor densidad de millonarios se encuentra en Qatar, donde 143 de cada 1.000 hogares tienen una riqueza privada de al menos US$1 millón, seguido por Suiza (116), Kuwait (115), Hong Kong (94), y Singapur (82). EE.UU. tuvo la suma más grande de multimillonarios en 2012 (aquellos con riqueza de al menos US$1.000 millones), pero la mayor densidad de hogares multimillonarios se encuentra en Hong Kong (15,1 por millón), seguida de Suiza (9,4 por millón), consigna el informe de la entidad.

De acuerdo con Jorge Becerra, co autor del informe, «La industria global de gestión de la riqueza se ha vuelto cada vez más compleja», afirmó el Senior Partner y Managing Director de las oficinas de Chile y Argentina.

“Con las economías maduras del ‘viejo mundo’ y las economías en desarrollo del ‘nuevo mundo’ moviéndose a distinta velocidad, los gestores de riqueza, que comúnmente tienen negocios en las diferentes regiones, necesitarán de estrategias específicas para tener éxito en ambas realidades», agregó.

En lo que se refiere a administradores de riqueza, ellos enfrentan un periodo con mayor presión. Frente a tendencias problemáticas de la industria que probablemente conduzcan a un crecimiento y una rentabilidad menores en los próximos cinco años, especialmente en mercados desarrollados, los administradores de riqueza deben tomar medidas en varios frentes si esperan mantener el impulso que lograron en 2012, según el informe de The Boston Consulting Group.

El estudio se ocupa del tamaño actual del mercado, de los niveles de rendimiento de las instituciones más importantes, y del estado de la banca offshore. También proporciona un análisis exhaustivo de las tendencias clave que marcarán el panorama de los negocios y ofrece medidas de acciones claras que los jugadores deben adoptar para superar las dificultades de la dinámica de la industria y aprovechar el rebote de 2012.

Offshore Wealth. La riqueza offshore, que se define como activos localizados en un país donde el inversor no tiene residencia legal o domicilio fiscal, subió un 6,1% en 2012, hasta US$8,5 billones. A pesar de este aumento, el fuerte crecimiento de la riqueza onshore dio lugar a un ligero descenso —a 6,3% desde 6,4%, en comparación con 2011— en la cuota de riqueza offshore de la riqueza privada global. Si bien se proyecta que la riqueza offshore aumente ligeramente en términos absolutos en los próximos cinco años, alcanzando US$11,2 billones a finales de 2017, la riqueza se está volviendo cada vez más onshore debido a la intensa presión que las autoridades fiscales están ejerciendo en centros offshore.

Benchmarking de Administradores de Riqueza. En esta área BCG comparó el rendimiento de más de 130 instituciones —tanto bancos privados puros como unidades de administración de riqueza de grandes grupos de banca internacional—de Europa Occidental, Europa Oriental, Asia-Pacifico, Norteamérica, Latinoamérica, y Medio Oriente. A nivel mundial, en 2012, los administradores de riqueza alcanzaron un 13% de crecimiento en activos bajo gestión (AuM) respecto del año anterior. Los administradores de riqueza en la región Asia-Pacífico mostraron el mayor crecimiento (23%), seguido por los de América Latina (18%). Tanto las instituciones europeas onshore y offshore, así como los bancos norteamericanos, lograron un crecimiento de activos bajo gestión de alrededor del 10%. El crecimiento fue impulsado en gran medida por la recuperación de muchos mercados de valores durante la segunda mitad del año, y también por la generación de nuevos activos netos.

Principales tendencias. El informe identifica varias tendencias que darán forma a la industria de gestión de riqueza para el resto de la década. Estas tendencias incluyen:

La creciente relevancia en riqueza generada y en utilidades por gestión de la misma de las economías en desarrollo.

“Independientemente de su mercado de origen o región principal de la actividad, los administradores de riqueza a nivel mundial todavía tienen mucho en común», dijo Federico Muxí, Partner and Managing Director de BCG, agregando que «todos deben encontrar maneras de atraer nuevos activos, generar nuevos ingresos, administrar los costos, maximizar la capacidad de IT, cumplir con los reguladores, y encontrar soluciones de inversión ganadoras que lleven a relaciones con el cliente profundas y duraderas. La batalla para mantener el impulso que han logrado, en medio de un panorama de la industria muy complejo, seguirá intensificándose».

Kaos 18/06/13